支付寶的“大野心”：中國金融“攪局者”

“新技術出現往往會為金融服務提供突破，互聯網金融有可能給銀行體系帶來顛覆性影響。

”一位業內資深人士對本報記者說，不可忽視的是，技術革命后，個人行為將變得更有影響力，可以預見阿里巴巴會對金融服務帶來突破，并在發展過程中演變出一些全新的模式，而這也將對監管提出新的要求 ]　　阿里巴巴身上所映射出的“金融夢”越來越明顯，或許正如馬云自己所言，中國金融需要“攪局者”。

　　從現在開始，“放在”支付寶賬戶里的錢可以有收益了。

支付寶正式上線“余額寶”，把資金轉入余額寶的過程即是向基金公司等機構購買相應理財產品。

注意，其中所說的是“基金公司等機構”，很顯然，天弘基金“增利寶”貨幣基金只是第一步。

　　“短期內仍會以基金公司為主，現在已經有其他基金公司正在尋求與支付寶的類似合作。

”一名接近支付寶人士對《第一財經日報》透露。

　　攪局銀行？　　存銀行還是存支付寶？人們的第一反應，是把余額寶的投資收益和銀行的活期利息拿來比較。

　　余額寶的亮點之一則在于：對于用戶的最低購買金額沒有限制，一塊錢就能起買。

支付寶的用戶絕大部分都是沒有太多理財經驗的年輕人，這些人群才是支付寶的目標。

這也符合阿里巴巴一直以來堅持服務二八定律中那沉默的八成人的思路。

　　繼而，這一新產品將吸引更多閑散資金涌向支付寶。

因為余額內的資金能隨時用于網上購物、支付寶轉賬、繳費等支付，其所獲收益又比銀行活期存款更高。

據支付寶介紹，同樣一萬元，通過活期存款一年的收益只有35元，而如果通過余額增值服務一年的收益可以達到380元至400元以上，收益比活期高出十倍。

　　對于風險，支付寶的解釋是：貨幣基金主要用于投資國債、銀行存款等安全性高、收益穩定的有價證券，2012年國內貨幣基金7日年化收益率平均約為3.8%；總體來看，貨幣基金作為基金產品的一種，理論上存在虧損可能，但從歷史數據來看收益穩定風險極小。

　　一直以來，用戶在支付寶賬戶內的沉淀資金沒有收益，而阿里巴巴卻從龐大備付金中獲得利息而使其備受質疑。

支付寶方面卻多少覺得有些“冤”。

　　“支付寶沒有不愿意發放利息，但是支付機構發放‘利息’的形式是現有政策所不允許的。

”上述接近支付寶人士如是說，而這也是支付寶此次通過基金“收益”來提供“類利息”的原因所在，但這勢必帶來備付金規模的大幅下降，從而影響其利息收入，即便是天弘基金會支付一定銷售服務費，也不足以抵充利息收入的下降。

　　但若說會在短期內“包抄”銀行不免為時過早；可預見的是，當這種平民理財、懶人理財的方式成為足夠多人支付、理財、生活的核心產品，則或對商業銀行帶來影響。

　　“新技術出現往往會為金融服務提供突破，互聯網金融有可能給銀行體系帶來顛覆性影響。

”一位業內資深人士對本報記者說，很多人認為成熟金融市場的機構投資者會占比很高，但不可忽視的是，技術革命后，個人行為將變得更有影響力，可以預見阿里巴巴會對金融服務帶來突破，并在發展過程中演變出一些全新的模式，而這也將對監管提出新的要求。

　　阿里金融夢　　姑且不談阿里的金融業務是想“推翻”還是“搖一搖”傳統金融機構，“馬云式金融”正逐步變為現實，并著實正在醞釀或即將成為一場“革命”。

　　對集團內部版塊的分工角色，馬云曾打過一個非常形象的比方：“B2B是大哥，弟弟妹妹們上學都靠他來供；淘寶是妹妹，可以拿著大哥給的錢買花裙子；老三是支付寶，才上小學，但它最有志氣，要在未來扛起養家的重擔。

”　　那么現在，以支付寶為端點，以海量的交易數據和消費信息為支柱，馬云的金融觸角飛速外延，已遍及貸款、擔保、保險、理財等領域，尤其去年底以來，其在金融板塊業務上的動作擲地有聲。

　　在集團2012年網商大會上，馬云明確提出要將業務分為“平臺、金融、數據”三步走的計劃。

組織架構的整合梳理接踵而來，今年2月，阿里巴巴宣布將原先的支付寶拆分成共享平臺事業群、國內事業群及國際事業群，并與原阿里金融業務一道合并，“小微金融”板塊至此塵埃落定。

　　隨之2月22日，馬云在“2013亞布力中國企業家論壇”上作了關鍵詞為“革命、危機和行動”的演講，指出“電子商務不是一個技術，不是一個商業模式，它是一場革命，它是一個生活方式的變革”。

　　在2月26日阿里新的金融團隊的開年會議上，馬云再續“革命論”，提出阿里的金融業務要回歸金融本質，即金融是為了解決貿易和生活過程中的問題。

他并稱“阿里做的金融業務不是改革，而是一場革命，一場金融的革命”。

　　而在本月初的上海首屆外灘國際金融峰會上，馬云再次暢談“金融夢”，直言現有金融體制難以支撐今后30年中國經濟的發展，中國金融需要“攪局者”，更需要那些外行人進行變革。

他提出，未來金融有兩大機會：一個是金融互聯網，金融行業走向互聯網；二是互聯網金融，純粹的外行領導。

　　公開數據顯示，截至2012年12月，支付寶注冊賬戶逾8億，日交易額峰值超過200億元人民幣，日交易筆數峰值達到10580萬筆。